Cos'è il programma di detenzione di liquidità nel mercato finanziario?
Risposte
05/16/2024
Imena Kridel
Quasi ogni investitore detiene liquidità. Questo perché può svolgere un ruolo vitale nel raggiungimento di un obiettivo di risparmio a breve termine o svolgere un ruolo maggiore in un portafoglio di attività a lungo termine.
Motivi per detenere denaro
Tre ragioni principali, o motivi, per detenere denaro o contanti:
Motivo della transazione: per pagare beni o servizi. È utile per condurre transazioni o acquisti di tutti i giorni.
Motivo precauzionale: è un investimento relativamente sicuro. Gli investimenti in contanti raramente perdono valore (così come le azioni o le obbligazioni) e sono quindi detenuti per ragioni di sicurezza in un portafoglio bilanciato.
Motivo patrimoniale o speculativo: può fornire un ritorno ai loro possessori.
Ci possono essere molte variazioni sui motivi sopra menzionati, ma questi tre motivi sono forse la migliore spiegazione generale sul perché il denaro contenga un ruolo importante nel portafoglio di qualsiasi investitore.
A un livello molto pratico, possediamo investimenti in contanti per pagare le nostre spese giornaliere o mensili. A un livello più strategico, offre agli investitori un modo per controllare il rischio e ottenere un ritorno sul proprio investimento.
Il denaro è re
Forse il momento più vantaggioso per detenere liquidità è quando colpisce una recessione e l'economia inizia a rallentare. Quando ciò accade, gli investimenti in contanti possono aiutare a colmare le lacune di reddito in caso di perdita di un lavoro. Se la borsa fa un tuffo, i soldi possono essere usati comprare azionia prezzi stracciati.
Quando si verifica una recessione, consente alle persone di ottenere molto su tutto, dalle automobili alle case, poiché concessionari e costruttori abbassano i prezzi per vendere le scorte in eccesso.
Opportunità di investimento
Nonostante il fatto che gli investitori possano ottenere risultati a lungo termine molto più elevati possedendo altri investimenti, la liquidità è importante per tutti. Questo perché uno dei tre motivi per tenerlo include il motivo della transazione. Tutti hanno bisogno di contanti per pagare spese come fatture mensili con carta di credito o persino una tazza di caffè.
Gli investitori che desiderano migliorare le proprie disponibilità liquide hanno circa sei opzioni, tra cui:
Conti di risparmio
Conti del mercato monetario
Fondi del mercato monetario
Buoni del tesoro
Certificati di deposito
Fondi obbligazionari ultra-corti
Finiremo questo articolo descrivendo ciascuno di questi approcci in modo più dettagliato nelle sezioni seguenti:
Conti di risparmio
I conti di risparmio generalmente offerti dalle banche offrono agli investitori il rendimento o il rendimento più bassi. Con questi tipi di conti, vi è un accesso immediato al denaro e la Federal Deposit Insurance Corporation assicura contro le perdite in caso di fallimento della banca. L'importo dell'assicurazione di base è di $ 250,000 per depositante, per banca assicurata.
Conti del mercato monetario
Un secondo tipo di conto in contanti offerto dalle banche è un conto del mercato monetario. Ancora una volta, questo tipo di conto è assicurato da FDIC e pagherà rendimenti comparabili ai fondi del mercato monetario. Prelievi e depositi (di persona) sono consentiti, tuttavia, se vengono offerti assegni o pagamenti di terzi, il numero di transazioni al mese sarà limitato.
Fondi del mercato monetario
Un fondo del mercato monetario è a fondo comune che è necessario per investire in titoli a basso rischio come quelli emessi dal governo degli Stati Uniti, società finanziariamente stabili con un livello elevato rating obbligazionari, nonché obbligazioni emesse da governi statali e locali. Questi fondi hanno rischi relativamente bassi rispetto ad altri fondi comuni di investimento, e di solito pagare i dividendi. I fondi del mercato monetario non sono assicurati a livello federale.
Buoni del tesoro
I buoni del tesoro sono obblighi di debito del governo degli Stati Uniti. Un buono del tesoro, o T Bill, è un investimento a breve termine emesso per un anno o meno. I buoni del tesoro sono supportati dalla piena fiducia e credito del governo degli Stati Uniti.
Il Ministero del Tesoro USA emette bollette con le seguenti scadenze e frequenze:
Le fatture di 3 settimane e quelle di 26 settimane vengono messe all'asta una volta alla settimana
Le bollette di 4 settimane vengono messe all'asta una volta alla settimana
Le fatture di gestione della liquidità (CMB) sono utilizzate per aiutare il governo a soddisfare le sue esigenze di prestito a breve termine (il termine è di solito molto breve: giorni)
I buoni del tesoro possono essere acquistati direttamente dal Tesoro o tramite un professionista degli investimenti come una banca o un broker.
Certificati di deposito
Un certificato di deposito, o CD, è un deposito a tempo presso una banca, un istituto di credito o un istituto di risparmio. I CD sono simili al concetto di conti di risparmio menzionato in precedenza in quanto assicurati dalla FDIC. Il certificato di deposito è offerto in termini fissi che vanno da un minimo di tre mesi a un massimo di cinque anni.
Un CD è destinato a essere detenuto fino alla scadenza e il tasso di interesse è di solito fisso. La composizione degli interessi può variare. In cambio della possibilità per l'istituzione finanziaria di trattenere il denaro per un periodo determinato, queste stesse istituzioni ricompensano il depositante con tassi di interesse superiori a quelli dei conti di risparmio.
Fondi obbligazionari ultra-corti
Un fondo obbligazionario ultra-corto è un fondo comune che investe in titoli a reddito fisso con scadenze relativamente brevi. Proprio come altri fondi comuni di investimento che investono esclusivamente in obbligazioni, i fondi ultra-corti spesso investono in una vasta gamma di titoli. Ad esempio, il fondo potrebbe possedere obbligazioni societarie, titoli di stato e persino ipoteca obbligazioni garantite.
Poiché i fondi obbligazionari ultra-corti sono autorizzati a investire in una vasta gamma di titoli, il rendimento di questi fondi è generalmente maggiore di un fondo del mercato monetario, che è limitato a investimenti di qualità superiore come descritto in precedenza. Proprio come altri fondi comuni di investimento, questo denaro non è assicurato dalla FDIC.
Come qualcuno che ha recentemente letto una pletora di libri di finanza personale, posso raccomandare i seguenti quattro libri come un ottimo punto di partenza:Ti insegnerò ad essere ricco di Ramit Sethi Il suo stile di scrittura può essere un po 'sfacciato, che trovo divertente, ma il suo consiglio è una cosa senza senso e funziona! Sethi ti offre consigli pratici sulla gestione dei conti ba...
Quasi ogni investitore detiene liquidità. Questo perché può svolgere un ruolo vitale nel raggiungimento di un obiettivo di risparmio a breve termine o svolgere un ruolo maggiore in un portafoglio di attività a lungo termine.
Motivi per detenere denaro
Tre ragioni principali, o motivi, per detenere denaro o contanti:
Ci possono essere molte variazioni sui motivi sopra menzionati, ma questi tre motivi sono forse la migliore spiegazione generale sul perché il denaro contenga un ruolo importante nel portafoglio di qualsiasi investitore.
A un livello molto pratico, possediamo investimenti in contanti per pagare le nostre spese giornaliere o mensili. A un livello più strategico, offre agli investitori un modo per controllare il rischio e ottenere un ritorno sul proprio investimento.
Il denaro è re
Forse il momento più vantaggioso per detenere liquidità è quando colpisce una recessione e l'economia inizia a rallentare. Quando ciò accade, gli investimenti in contanti possono aiutare a colmare le lacune di reddito in caso di perdita di un lavoro. Se la borsa fa un tuffo, i soldi possono essere usati comprare azionia prezzi stracciati.
Quando si verifica una recessione, consente alle persone di ottenere molto su tutto, dalle automobili alle case, poiché concessionari e costruttori abbassano i prezzi per vendere le scorte in eccesso.
Opportunità di investimento
Nonostante il fatto che gli investitori possano ottenere risultati a lungo termine molto più elevati possedendo altri investimenti, la liquidità è importante per tutti. Questo perché uno dei tre motivi per tenerlo include il motivo della transazione. Tutti hanno bisogno di contanti per pagare spese come fatture mensili con carta di credito o persino una tazza di caffè.
Gli investitori che desiderano migliorare le proprie disponibilità liquide hanno circa sei opzioni, tra cui:
Finiremo questo articolo descrivendo ciascuno di questi approcci in modo più dettagliato nelle sezioni seguenti:
Conti di risparmio
I conti di risparmio generalmente offerti dalle banche offrono agli investitori il rendimento o il rendimento più bassi. Con questi tipi di conti, vi è un accesso immediato al denaro e la Federal Deposit Insurance Corporation assicura contro le perdite in caso di fallimento della banca. L'importo dell'assicurazione di base è di $ 250,000 per depositante, per banca assicurata.
Conti del mercato monetario
Un secondo tipo di conto in contanti offerto dalle banche è un conto del mercato monetario. Ancora una volta, questo tipo di conto è assicurato da FDIC e pagherà rendimenti comparabili ai fondi del mercato monetario. Prelievi e depositi (di persona) sono consentiti, tuttavia, se vengono offerti assegni o pagamenti di terzi, il numero di transazioni al mese sarà limitato.
Fondi del mercato monetario
Un fondo del mercato monetario è a fondo comune che è necessario per investire in titoli a basso rischio come quelli emessi dal governo degli Stati Uniti, società finanziariamente stabili con un livello elevato rating obbligazionari, nonché obbligazioni emesse da governi statali e locali. Questi fondi hanno rischi relativamente bassi rispetto ad altri fondi comuni di investimento, e di solito pagare i dividendi. I fondi del mercato monetario non sono assicurati a livello federale.
Buoni del tesoro
I buoni del tesoro sono obblighi di debito del governo degli Stati Uniti. Un buono del tesoro, o T Bill, è un investimento a breve termine emesso per un anno o meno. I buoni del tesoro sono supportati dalla piena fiducia e credito del governo degli Stati Uniti.
Il Ministero del Tesoro USA emette bollette con le seguenti scadenze e frequenze:
I buoni del tesoro possono essere acquistati direttamente dal Tesoro o tramite un professionista degli investimenti come una banca o un broker.
Certificati di deposito
Un certificato di deposito, o CD, è un deposito a tempo presso una banca, un istituto di credito o un istituto di risparmio. I CD sono simili al concetto di conti di risparmio menzionato in precedenza in quanto assicurati dalla FDIC. Il certificato di deposito è offerto in termini fissi che vanno da un minimo di tre mesi a un massimo di cinque anni.
Un CD è destinato a essere detenuto fino alla scadenza e il tasso di interesse è di solito fisso. La composizione degli interessi può variare. In cambio della possibilità per l'istituzione finanziaria di trattenere il denaro per un periodo determinato, queste stesse istituzioni ricompensano il depositante con tassi di interesse superiori a quelli dei conti di risparmio.
Fondi obbligazionari ultra-corti
Un fondo obbligazionario ultra-corto è un fondo comune che investe in titoli a reddito fisso con scadenze relativamente brevi. Proprio come altri fondi comuni di investimento che investono esclusivamente in obbligazioni, i fondi ultra-corti spesso investono in una vasta gamma di titoli. Ad esempio, il fondo potrebbe possedere obbligazioni societarie, titoli di stato e persino ipoteca obbligazioni garantite.
Poiché i fondi obbligazionari ultra-corti sono autorizzati a investire in una vasta gamma di titoli, il rendimento di questi fondi è generalmente maggiore di un fondo del mercato monetario, che è limitato a investimenti di qualità superiore come descritto in precedenza. Proprio come altri fondi comuni di investimento, questo denaro non è assicurato dalla FDIC.